AkzoNobel ve Axalta’dan küresel lider yaratacak birleşme hamlesi
Boya ve kaplama sektörünün iki önemli oyuncusu AkzoNobel ve Axalta, tamamen hisse karşılığı “eşitlerin birleşmesi” modeliyle güçlerini birleştirme kararı aldıklarını açıkladı. Birleşme, her iki şirketin tamamlayıcı ürün portföylerini, global marka gücünü ve inovasyon kapasitesini tek çatı altında toplayarak sektörde yeni bir küresel lider yaratmayı hedefliyor.
Yeni yapının, farklı son pazarlarda müşterilere daha geniş ürün çeşitliliği sunması, operasyonel verimliliği artırması ve küresel inovasyon ağını güçlendirmesi bekleniyor. Birleşme sonrası şirket, mevcut Ar-Ge merkezleri ve coğrafi yayılımı birleştirerek dünya genelinde daha güçlü bir hizmet altyapısı oluşturmayı amaçlıyor.
Merkezler Amsterdam ve Philadelphia’da olacak
İşlemin tamamlanmasının ardından yeni birleşik şirketin, Hollanda merkezli bir holding yapısı altında faaliyet göstermesi planlanıyor. Yönetim yapısının ise Amsterdam ve Philadelphia’da bulunan iki küresel merkez üzerinden yürütülmesi öngörülüyor. Birleşik yapının hisseleri New York Borsası’nda işlem görecek.
17 milyar dolar gelir, 25 milyar dolar işletme değeri
Açıklanan birleşme yapısına göre, ortaya çıkacak yeni şirketin:
Yaklaşık 17 milyar ABD doları gelir,
Yaklaşık 25 milyar ABD doları işletme değeri,
Yıllık 600 milyon dolarlık maliyet sinerjisi,
2024 bazında 1,5 milyar dolar düzeltilmiş serbest nakit akışı,
3,3 milyar dolar düzeyinde düzeltilmiş FAVÖK
üretmesi bekleniyor.
Açıklamaya göre maliyet sinerjilerinin yüzde 90’ının birleşmenin kapanışını takip eden ilk üç yıl içinde hayata geçirilmesi planlanıyor.
Birleşme süreci, ilgili düzenleyici kurumların onaylarının ardından tamamlanacak.
Rakamlarla birleşme
Gelir: 17 milyar dolar
İşletme değeri: 25 milyar dolar
Yıllık maliyet sinerjisi: 600 milyon dolar
İlk 3 yılda gerçekleşme hedefi: %90
Düzeltilmiş FAVÖK: 3,3 milyar dolar
Düzeltilmiş serbest nakit akışı: 1,5 milyar dolar
